1月1日晚間,皖通高速(600012)公告,公司擬以47.71億元收購(gòu)控股股東安徽交控集團(tuán)持有的安徽省阜周高速公路有限公司(簡(jiǎn)稱“阜周公司”)100%股權(quán)和安徽省泗許高速公路有限公司(簡(jiǎn)稱“泗許公司”)100%股權(quán)。交易完成后,公司高速公路主營(yíng)業(yè)務(wù)將通過收購(gòu)事項(xiàng)繼續(xù)擴(kuò)張,有助于提高公司在區(qū)域路網(wǎng)中的競(jìng)爭(zhēng)力。公司擁有的運(yùn)營(yíng)高速公路總里程在收購(gòu)后將顯著增加。
值得一提的是,安徽交控集團(tuán)為皖通高速控股股東,持股比例為31.63%,公司實(shí)際控制人為安徽省國(guó)有資產(chǎn)監(jiān)督管理委員會(huì)。按照相關(guān)規(guī)定,安徽交控集團(tuán)為皖通高速的關(guān)聯(lián)方,本次交易構(gòu)成關(guān)聯(lián)交易。
財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)方面,截至2024年10月31日,阜周公司的資產(chǎn)總額為18.22億元,凈資產(chǎn)為17.82億元;2023年和2024年前十個(gè)月,該公司實(shí)現(xiàn)營(yíng)收分別為4.32億元和3.2億元,凈利潤(rùn)分別為2億元和1.26億元。
公告披露,阜周高速公路是交通部規(guī)劃的國(guó)家重點(diǎn)干線濟(jì)南至廣州高速公路G35在安徽境內(nèi)的一段,是安徽省“五縱十橫”高速公路網(wǎng)規(guī)劃中的重要組成部分,輻射蘇豫皖魯?shù)仁》荩瑢?duì)于連接?xùn)|中部省份和東南沿海具有重要作用。
該路段起點(diǎn)為亳州市利辛縣劉小集互通立交,終點(diǎn)為六安市霍邱縣馮井鎮(zhèn),接周集至六安高速公路,跨亳州市利辛縣、阜陽市潁泉區(qū)、潁東區(qū)、潁州區(qū)、阜南縣、潁上縣、六安市霍邱縣,為全封閉、全立交、平原微丘區(qū)高速公路,收費(fèi)里程83.57公里,收費(fèi)期自2009年12月27日至2039年12月26日,設(shè)收費(fèi)站4處。目前阜周高速公路運(yùn)營(yíng)情況良好。
另一收購(gòu)標(biāo)的泗許公司,在財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)方面,截至2024年10月31日,泗許公司的資產(chǎn)總額為12.31億元,凈資產(chǎn)為12.14億元;2023年和2024年前十個(gè)月,該公司實(shí)現(xiàn)營(yíng)收分別為2.45億元和1.87億元,凈利潤(rùn)分別為1.08億元和0.76億元。
公告披露,泗許高速淮北段是交通部規(guī)劃的國(guó)家重點(diǎn)干線G1516鹽洛高速在安徽境內(nèi)的一段,是安徽省“五縱十橫”高速公路網(wǎng)規(guī)劃中的重要組成部分,輻射蘇豫皖魯?shù)仁》荩瑢?duì)于連接中東部省份具有重要作用。泗許高速淮北段起自淮北市烈山區(qū)古饒鎮(zhèn)小趙村,止于皖豫省界接河南永城段,收費(fèi)里程52.20公里,收費(fèi)期自2012年12月24日至2042年12月23日,設(shè)收費(fèi)站3處。目前泗許高速公路運(yùn)營(yíng)情況良好。
估值方面,在評(píng)估基準(zhǔn)日2024年10月31日,阜周公司股東全部權(quán)益的評(píng)估值為28.98億元,評(píng)估增值11.16億元,增值率為62.68%。泗許公司股東全部權(quán)益的評(píng)估值為18.62億元,評(píng)估增值6.48億元,增值率為53.41%。
談及本次收購(gòu),皖通高速表示,本次交易完成后,公司高速公路主營(yíng)業(yè)務(wù)將通過收購(gòu)事項(xiàng)繼續(xù)擴(kuò)張,有助于提高公司在區(qū)域路網(wǎng)中的競(jìng)爭(zhēng)力。公司擁有的運(yùn)營(yíng)高速公路總里程在收購(gòu)后將顯著增加。同時(shí),阜周高速和泗許高速淮北段的收費(fèi)剩余期限分別為15年和18年,可有效延長(zhǎng)公司道路資產(chǎn)的平均收費(fèi)期限。
與此同時(shí),本次交易將促進(jìn)公司更好地發(fā)揮其于道路收費(fèi)運(yùn)營(yíng)的經(jīng)驗(yàn)及優(yōu)勢(shì),不斷完善公司在現(xiàn)有高速公路網(wǎng)絡(luò)的路產(chǎn)布局,符合本公司發(fā)展戰(zhàn)略。“本次通過優(yōu)質(zhì)路產(chǎn)項(xiàng)目投資實(shí)現(xiàn)穩(wěn)健的投資收益回報(bào),且有利于公司在當(dāng)前低利率市場(chǎng)環(huán)境下撬動(dòng)更大規(guī)模、更低成本、更優(yōu)結(jié)構(gòu)的資金,預(yù)計(jì)自有公路里程、營(yíng)業(yè)收入、歸母凈利潤(rùn)、每股收益及凈資產(chǎn)收益率等指標(biāo)均將實(shí)現(xiàn)穩(wěn)健增長(zhǎng)。”
資料顯示,皖通高速主要業(yè)務(wù)為持有、經(jīng)營(yíng)及開發(fā)安徽省境內(nèi)收費(fèi)高速公路及公路。半年報(bào)顯示,截至2024年6月30日,公司擁有的營(yíng)運(yùn)公路里程約609公里。此外公司還為安徽交控集團(tuán)及省內(nèi)其他高速公路產(chǎn)權(quán)主體提供委托代管服務(wù),截至目前公司管理的收費(fèi)公路總里程達(dá)5296公里。
財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)方面,2024年前三季度,皖通高速實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入50.43億元,同比增長(zhǎng)16.1%,歸母凈利潤(rùn)為12.21億元,同比下降9.6%。單季而言,第三季度實(shí)現(xiàn)營(yíng)收19.90億元,同比下降1.47%;歸母凈利潤(rùn)4.11億元,同比下降19.57%。
校對(duì):王蔚